Обоснование кредитного рейтинга. Эмиссия является старшим необеспеченным долгом ПАО «ГК «Самолет» (далее — Компания). По причине отсутствия структурной и контрактной субординации выпуска АКРА оценивает эти облигации как равные по очередности исполнения другим существующим и будущим необеспеченным и несубординированным обязательствам Компании. В соответствии с методологией АКРА, уровень возмещения по необеспеченному долгу относится ко II категории, в связи с чем кредитный рейтинг эмиссии устанавливается на уровне A-(RU), то есть на уровне кредитного рейтинга Компании.

Кредитный рейтинг Компании обусловлен сильным бизнес-профилем, высокой рентабельностью бизнеса, высоким уровнем корпоративного управления, сильной ликвидностью, очень низкой долговой нагрузкой и очень высокой оценкой обслуживания долга. Вместе с тем очень высокий отраслевой риск, а также средние оценки денежного потока и размера оказывают давление на уровень кредитного рейтинга Компании.

Ключевые характеристики выпуска

Заемщик

ПАО «ГК «Самолет»

Кредитный рейтинг эмитента

A-(RU), прогноз «Стабильный»

Фактический эмитент

ПАО «ГК «Самолет»

Тип ценной бумаги

Облигации бездокументарные процентные неконвертируемые биржевые
с централизованным учетом прав,

серия БО-П09

Объем эмиссии

10,4 млрд руб.

ISIN / RegS

RU000A102RX6 / 4B02-09-16493-A-001P

Дата начала размещения

18.02.2021

Дата погашения

15.02.2024

Регуляторное раскрытие

Кредитный рейтинг выпуску облигаций ПАО «ГК «Самолет» серии БО-П09 (RU000A102RX6) был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов отдельным выпускам финансовых инструментов по национальной шкале для Российской Федерации, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.

Кредитный рейтинг был присвоен облигациям ПАО «ГК «Самолет» серии БО-П09 (RU000A102RX6) впервые. Пересмотр кредитного рейтинга ожидается в течение одного года с даты опубликования настоящего пресс-релиза.

Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных ПАО «ГК «Самолет», информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Кредитный рейтинг является запрошенным, ПАО «ГК «Самолет» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.

Факты существенного отклонения информации от данных, зафиксированных в официально опубликованной финансовой отчетности ПАО «ГК «Самолет», не выявлены.

АКРА не оказывало ПАО «ГК «Самолет» дополнительных услуг. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.

Версия для печати
Скачать PDF

Аналитики

Василий Танурков
Директор, группа корпоративных рейтингов
+7 (495) 139 03 44
Екатерина Можарова
Старший директор - руководитель группы корпоративных рейтингов
+7 (495) 139 04 98
Мы защищаем персональные данные пользователей и обрабатываем Cookies только для персонализации сервисов. Запретить обработку Cookies можно в настройках Вашего браузера. Пожалуйста, ознакомьтесь с условиями использования файлов cookie на этом веб-сайте, перейдя по ссылке.